银行暂避当头酷刑 缓解流动性压力

　　本周市场传说风闻,原定于2012年1月1日执行的银行监管新规被推迟。“如不美观按照原按时刻执行,银行早就应该收到通知并起头着手做筹备了。可是银监会一向没有动静,银行理解这是矫捷执行、时刻推后了。”一家国有年夜型商业银行资金部的人士对《红周刊(博客,微博)》记者说。对于正在寻底的市场,这无疑是一个缓解流动性压力的利好。

　　银行融资压力暂缓

　　按照巴塞尔和谈III,银监会今年5月发布新的监管指标。要求银行焦点一级成本充沛率、一级成本充沛率和成本充沛率分袂不低于5%、6%和8%。新尺度实施后,正常前提下系统主要性银行和非系统主要性银行的成本充沛率分袂不低于11.5%、10.5%。

　　统计16家上市银行的三季报记者发现,五年夜商业银行中,农行、交行、中行的焦点成本充沛率没有知足监管红线,工行与建行略高于红线。兴业、招商、平易近生、光年夜等银行焦点成本充沛率均低于监管尺度。“虽然放置有过渡期,但银行填补成本的渠道不到位,这让良多银行在焦点成本填补方面面临很年夜压力。”上述商业银行人士称,这也是多家银行几回向市场伸手的原因。

　　上市银行融资规模几乎占有了整个成本市场的残山剩水,Wind数据显示,今年以来14家上市银行融资规模达到5000亿元以上。其中,刊行次级债总量已跨越2000亿元,比去年增添了125％。而且按各家银行的刊行打算,未来两年若有2305亿元的次级债期待刊行。

　　按照银监会《商业银卸旧本打点法子》的要求,多家研究机构展望新规周全奉行后银行业成本缺口将达到4000亿元以上。为此,银监会副主席王兆星近日在某论坛上初度提醒银行的成本要求不能过高,如不美观远远高于国际水平,将会按捺、损害中国银行业的国际竞争力。

　　推迟监管以配合政策微调

　　“新规推迟执行主若是考虑实体经济下行的风险,新规会增年夜银行的成本压力,使银行年夜幅削减放贷规模,让实体经济没有血液可以填补。”中国银行金融研究所所长宗良对记者说,“监管新尺度推迟意味着至少明年上半年,银行的成本压力将获得缓解,有利于配合当前货泉政策‘预调微调’,有利于实体经济成长。”

　　多家机构剖析师暗示推迟监管尺度实施与今朝成本市场有关,尤其是近期年夜盘屡立异低重挫投资者抉择信念。良多原本打算实施的再融资几回再三搁浅,这也给银卸旧本填补带来了压力。此外,今年11月新增人平易近币贷款5622亿元,M2持续5个月下滑至12.7%的较低水平。今朝GDP增添已经呈现迟缓向下的趋向,为了实现经济软着陆,恰当地定向放松信贷仍是需要的。

　　除了监管尺度,考验商业银行贷款结构调整和贷款投放能力的还有银行资产质量问题。明年商业银行还将继续面临房地产贷款及处所融资平台贷款等偿债风险,明年将有4.6万亿处所平台债集中到期。机构展望,为了应对可能面临的资产质量压力,一些商业银行在今年四时度的减值拨备力度较三季度会有所加年夜。

　　存贷比监管呼吁放松

　　“推迟执行新规对银行是利好,推迟并不等于监管放松,我们年夜客户部拉存款的压力依然很年夜,一点要放松的迹象都没有。”一位股份制银行理钱财的工作人员对记者说。

　　多家研究机构认为,新规中的成本充沛率、拨贷比、流动性和杠杆率这四年夜监管指标被推迟执行,可是年夜今年6月份起头商业银行执行日存贷比75%的监管指标下,银行压力依然很年夜。而今年1月、7月和10月又呈现了存款负增添,这年夜2003年至今都较为少见。面临存款外流和信贷需求的双重压力,不少银行不得不踩存贷比监管红线。Wind统计,截至今年三季度末,招商银行(600036,股吧)、兴业银行(601166,股吧)、交通银行等的存贷比均跨越了75%的要求。

　　10月份外汇占款46个月以来初度呈现负增添,海外热钱有较着地撤离中国迹象。这使得国内市场的流动性压力凸显。东方证券展望,如不美观2012年海外热钱不再流入,估量M2增速可能降至12%,而银行的增量存贷比会高达85％。如斯高增量存贷比的后不美观是孔殷需要下调存款筹备金率,估量明年存贷比监管有很强的放松要求。